Как зарабатывать на медвежьем рынке?

Несмотря на то что медвежий рынок – достаточно болезненное для трейдеров явление, даже в такой ситуации опытные торговцы находят варианты для заработка. При этом для получения максимального дохода в период медвежьего рынка инвесторы чаще всего обращаются к таким приемам, как:

1. Короткая продажа.

Короткая продажа – это торговая стратегия, предусматривающая взятие в долг ценных бумаг, товаров или валют с целью дальнейшей их продажи по более низкой цене.

В будущем, когда цена акций, товаров или валют падает, трейдер покупает заемные активы по более низкой цене, покрывает короткую позицию и получает ощутимую прибыль.

2. Покупка защитных акций.

Эта стратегия часто используется участниками фондовых рынков для снижения рисков. Так, инвесторы приобретают ценные бумаги компаний, производящих продукцию, которая пользуется постоянным спросом у потребителя независимо от экономической ситуации. Чаще всего это производители продуктов питания, потребительских товаров и лекарств, то есть всего того, что люди привыкли использовать в повседневной жизни. Во время медвежьего рынка именно компании, производящие такие товары, показывают максимальные результаты.

3. Диверсификация

Диверсификация инвестиционного портфеля – это распределение капитала инвестора между акциями, цифровыми валютами, драгоценными металлами и другими инструментами. Все активы не могут упасть одновременно и намного. Расширение ассортимента поможет значительно минимизировать риски и сгладить волатильность портфеля. При этом важно понимать, что диверсификация не гарантирует 100%-ной защиты от потерь.

Данный тип портфеля сочетает в себе как надежные, так и рисковые цифровые активы. За счет этого он имеет среднюю степень риска, но и совокупный прирост капитала при таком виде инвестирования также будет средним.

Особенности медвежьего рынка

Медвежьи рынки зачастую имеют характеристики, по которым их можно идентифицировать. Вот некоторые из них:

1. Чаще всего медвежьи рынки отражают общий спад экономики (снижение производства, рост уровня безработицы, замедление ВВП, ухудшение показателей компаний) и происходят во время рецессии.

2. Мощным катализатором нисходящего тренда на рынках часто становится государственная политика. Так, недавние запреты руководства КНР в отношении цифровых активов стали причиной громкого падения рынка криптовалюты.

3. Медвежий рынок не является аналогией коррекции. Так, во время последней активы снижаются на 10–20% по сравнению с недавними максимумами в течение до двух месяцев. Коррекцию можно назвать краткосрочным импульсом, необходимым для успокоения перегретого рынка. Тем временем нисходящий тренд – долгосрочный процесс, длительность которого может варьироваться от двух месяцев до нескольких лет.

4. Если главный секрет получения прибыли на бычьем рынке – продажа активов по более высокой цене, чем они были куплены, то четкой стратегии поведения на медвежьем рынке просто не существует. А все потому, что предсказать наступление нисходящего тренда крайне сложно. Его точные даты становятся известны только в ретроспективе, то есть тогда, когда медвежий цикл закончился.

5. Традиционно поведение инвесторов во время медвежьего рынка делят на оптимистичное и пессимистичное. Оптимисты покупают активы с надеждой на увеличение рынка и прибыль, пессимисты – активно продают, ожидая снижения. От соотношения настроений первых и вторых зависит общее состояние рынка: больше надежды – рынок растет, больше страха – падает.